ADBE with math

=== 요약 === - 이 게시물은 Adobe(ADBE)의 2030년까지 250억 달러 규모의 자사주 매입 프로그램을 분석하며, 평균 매입 가격(201달러 대 300달러)에 따라 주식 감소가 EPS를 어떻게 높이는지 보여줍니다. - 작성자는 순이익이 연 8% 성장하여 2030년 약 130억 달러에 도달할 것으로 예상한 후, 매입 가격에 따라 EPS $42–$47을 계산하고, 10-15배 PER로 공정 가치 $420–$700을 산출합니다. - 작성자는 주가가 왜 더 높지 않은지 의아해하며, 자사주 매입 계산과 수익 성장에 기반한 저평가 가능성을 시사합니다. **품질 평가:** 명확한 가정을 가진 기본적인 재무 모델링이지만, 경쟁 우위나 업계 분석이 부족합니다. 합리적이고 직관적인 가치 평가 연습으로, 노이즈보다는 나으며 완전한 실사보다는 덜합니다. === 심리 === 강세 === 거래 아이디어 === ADBE - 롱 | 신뢰도: 0.60 | 심리: +0.70 발언자: u/MarkT1065 논제: 1. 사실: Adobe는 2030년까지 250억 달러 규모의 자사주 매입을 진행하며, 유통 주식 수를 21–30% 감소시킬 예정이고 순이익은 연 8% 성장하여 약 130억 달러에 이를 전망입니다. 2. 연결: 계산에 따르면 2030년 EPS는 $42–$47이며, 10–15배 PER 적용 시 주가는 $420–$700으로, 현재 장 전 가격 약 $201보다 크게 높습니다. 3. 결론: 작성자는 자사주 매입의 EPS 증대 효과와 합리적인 성장 가정을 고려할 때 주식이 저평가되었다고 제안합니다. 4. 위험: 성장률이 8% 이하로 둔화될 가능성; 예상보다 높은 평균 매입 가격; 시장 배수 추가 압축; 경기 침체 또는 AI 도구 경쟁 압력. 기간: 중기 주요 포인트: - 250억 달러 자사주 매입으로 유통 주식 21-30% 감소 - 2030년 예상 EPS $42-47 - 10-15배 PER 시 $420-$700 주가 - 현재 가격 약 $201은 심층 가치 신호 - 위험: 성장률 미달 또는 배수 축소