Mad Money 07/29/26 | Audio Only
발언자
Jim Cramer
— 호스트, Mad Money
짐 크레이머는 안일한 연준과 치솟는 채권 수익률에 촉발된 시장 매도세를 분석하고, 엔터프라이즈 소프트웨어로의 순환매를 강조하며, 실적을 앞두고 특정 종목을 추천. 그는 Chipotle CEO 스콧 보트라이트와 회사 턴어라운드에 대해, Vertiv CEO 지오 알베르타르스와 데이터센터 매도세에 대해 인터뷰하고, Ralph Lauren, Microsoft, 그리고 Eli Lilly, TJX와 같은 장기 보유 종목을 지지.
- 연준 금리 동결, 채권 시장은 장기 수익률을 5.2%로 밀어올리며 다우 1153포인트 하락.
- 엔터프라이즈 소프트웨어 주식(ServiceNow, Salesforce, Adobe)은 하락을 멈추고 심리 변화에 따라 반등 중.
- 마이크로소프트의 강력한 실적과 Azure 성장 재가속화는 더 넓은 소프트웨어 회복을 이끌 수 있음.
- Chipotle은 실적 상회 및 가이던스 상향을 기록했으며, 운영 개선과 메뉴 혁신이 지속 가능한 턴어라운드를 시사.
- Ralph Lauren의 하락은 거시경제적 요인; 럭셔리 리포지셔닝과 마진 확대로 실적 전 매수 기회.
- Vertiv의 매도세는 과도; 매출 미달은 타이밍 문제이며 데이터센터 수요는 여전히 견조.
- 번개 라운드: Eli Lilly, TJX, Astera Labs에 강세; Meta에 신중; Spaghetti Computing과 MakeMyTrip은 관망.
- 전반적인 시장 심리는 데이터센터 하드웨어에 대해 악화되었지만, 긍정적 촉매로 빠르게 바뀔 수 있음.
아이디어
엔터프라이즈 소프트웨어, 긍정적 모멘텀에 반등.
ServiceNow, Salesforce, Adobe 같은 엔터프라이즈 소프트웨어 주식들이 하락을 멈추고 ServiceNow의 강력한 분기 실적 이후 강하게 반등하고 있으며, 이는 기술 섹터의 심리 변화를 시사한다.
Vertiv, 타이밍 문제로 부당하게 매도됨.
Vertiv의 17% 하락은 과도합니다. 매출 부진은 일시적 타이밍 문제였으며, 회사는 연간 가이던스를 상향 조정했습니다. AI 인프라에 대한 데이터 센터 수요는 여전히 매우 강력하여, 주가가 낮은 수준에서 매력적입니다.
Microsoft 실적 서프라이즈, Azure 성장 가속화.
Microsoft는 Azure 성장이 43% (지속환율 기준)로 가속화되고, 잉여현금흐름이 견조하며, Microsoft 365 코파일럿이 유료 시트 3천만 개를 달성하는 등 강력한 실적 서프라이즈를 발표했습니다. 이는 소프트웨어 섹터 회복을 주도할 위치에 있음을 시사합니다.
Chipotle의 사업 가속화, 턴어라운드 매수.
Chipotle은 예상보다 좋은 분기 실적을 발표했으며 동일매장 매출 가이던스를 상향 조정했습니다. 운영 개선, 메뉴 혁신, 그리고 강력한 가치 인식 덕분에 사업이 가속화되고 있으며, 이는 지속 가능한 턴어라운드를 의미합니다.
Ralph Lauren 조정은 매수 기회입니다.
Ralph Lauren의 최근 조정은 매크로 요인에 의한 것이지 회사 고유의 문제가 아닙니다. 럭셔리 리포지셔닝, 직접소비자(DTC) 전환, 마진 확대, 그리고 국제적 성장이 다음 주 실적 발표를 앞두고 매력적인 매수 기회를 제공합니다.
TJX는 Ross Stores보다 장기적 우승주입니다.
TJX는 클로즈아웃 리테일 부문에서 탁월한 다년간의 장기 투자처이며, 최근 Ross Stores 대비 부진에도 불구하고 10년에 걸친 성공 실적 덕분입니다.
Astera Labs, 50% 하락 후 매력적.
Astera Labs는 펀더멘털이 아닌 악화된 심리로 인해 반토막이 났으며, 회사의 강력한 실적은 분할 매수할 가치가 있음을 시사합니다.
Eli Lilly는 훌륭한 장기 제약주입니다.
Eli Lilly는 강력한 포트폴리오를 갖춘 고품질 제약회사로, 장기 '보유, 거래하지 않음' 전략에 이상적입니다.
