Macro Daily Briefing — 2026-07-08

📊 데일리 매크로 브리핑 — July 08, 2026 🔑 주요 요점 * **지정학적 리스크 급등:** 미국의 이란 공습 및 이란의 석유 면제 철회로 브렌트유가 5% 이상 급등. 이란 섬에서 새로운 폭발 소식은 상황이 확대되고 있음을 시사하며, 모든 자산의 리스크를 재평가하게 함. * **아시아 증시 급락:** 위험 회피 심리가 아시아에서 심각함. 코스피는 3.3% 하락하며, 한국 재정부는 채권 발행 및 레버리지 ETF를 대상으로 시장 안정화 조치를 발표. 닛케이와 ASX 모두 약 1% 하락. * **기술주 심리 악화:** AI 랠리에 대한 의구심이 고조되며, Micron과 같은 반도체 업체가 시장 하락을 주도. Kalshi 여론조사에 따르면 기술주의 60%가 약세장에 진입했으며, 'AI 거품 붕괴'에 대한 이야기가 증가하고 있음(Reddit 기준). 📈 시장 요약 * **주식:** 아시아 전역에서 일제히 하락. 코스피는 단일 주식 ETF의 강제 디레버리징으로 인해 3.3% 하락하며 주요 피해를 입었으며, 이는 한국 부총리가 우려한 사항임. 미국 선물은 지정학적 공포와 기술주 약세로 인해 하락세를 나타냄. * **채권:** 일본 국채(JGB) 수익률 상승, 5년물 금리는 1.5bp 상승한 1.970%를 기록하며 이전 미국 국채 약세를 추종. 그러나 이란 뉴스로 인해 다가오는 세션에서 미국 국채(UST)로의 안전자산 선호 매수가 예상됨. * **원자재:** 브렌트유가 가장 두드러진 움직임을 보이며 5% 이상 상승. 미국의 이란 공습과 석유 판매 면제 철회는 호르무즈 해협을 통한 심각한 공급 차질 위협을 야기. * **암호화폐:** 시장은 지정학적 뉴스를 소화 중. 사토시 시대의 비트코인(BTC)을 '무주 재산'으로 주장하는 소송에서 원고들은 코인을 온체인으로 옮긴 44명의 피고를 소송에서 제외하여 사건의 핵심 전제를 약화시킴. 🌍 매크로 동인 * **지정학:** 이란 상황이 지배적인 매크로 동인. 미국의 공습과 석유 면제 철회는 심각한 확대 조치. 이란의 대응은 촉발할 수