Bloomberg Surveillance 5/27/2026
발언자
Mark Haefele
— 최고투자책임자, UBS Global Wealth Management
Frank Lee
— 애널리스트, HSBC
Darrell Cronk
— Wells Fargo 최고투자책임자
Ed Yardeni
— 사장, Yardeni Research
John Vinh
— 애널리스트, KeyBanc Capital Markets
Jim Caron
— CIO, 포트폴리오 관리, Morgan Stanley Investment Management
Blerina Uruci
— Economist, T. Rowe Price
이 에피소드는 AI 자본 지출과 강력한 실적에 힘입은 기록적인 주식 고점을 다루며, 출연자들은 S&P 500, 금, Marvell, Micron, 그리고 금융, 산업, 유틸리티 같은 특정 섹터에 대해 강세 전망을 표명했습니다. 이란 분쟁과 유가로 인한 인플레이션 우려가 지속되지만, 많은 이들은 지정학적 긴장이 완화되면 랠리가 확대될 것으로 봅니다. 연준은 동결이 예상되며, 새로운 의장 Kevin Warsch는 복잡한 인플레이션 배경에 직면합니다.
- S&P 500과 나스닥은 기술주와 메모리 주도의 사상 최고치를 기록했습니다.
- UBS의 Mark Haefele은 AI 자본 지출과 탈달러화를 이유로 S&P 500과 금에 강세입니다.
- HSBC의 Frank Lee는 Marvell의 커스텀 실리콘과 AI에서의 네트워킹 역할을 강조합니다.
- Wells Fargo의 Darrell Cronk는 기술주를 선호하지만 금융, 산업, 유틸리티에서 가치를 봅니다.
- Ed Yardeni는 실적 모멘텀으로 S&P 500이 10,000에 도달할 것으로 예상합니다.
- KeyBanc의 John Vinh는 구조적 공급 부족과 재평가로 Micron에 강세입니다.
- Morgan Stanley의 Jim Caron은 랠리 확대와 더 높은 명목 성장이 주식을 지지한다고 봅니다.
- 유가는 미국-이란 합의 가능성 보도로 하락하며 주식과 항공주를 상승시켰습니다.
아이디어
AI 설비투자(capex)로 인한 S&P 500 강세 전망.
시장은 주식이 아웃퍼폼하는 더 높은 명목 성장 세계로 전환 중임. 에너지 비용이 하락하면 랠리가 확산될 것으로 예상됨. 포트폴리오는 중소형주를 포함한 주식 비중을 더 높여야 함.
Gold as de-dollarization hedge.
Gold remains a strategic hedge against de-dollarization, weaponization of the US dollar, and sanctions. Central bank buying and client interest in dedollarization support the gold trade over the long term.
커스텀 실리콘으로 수혜를 입는 마벨(Marvell).
마벨 테크놀로지는 하이퍼스케일러들의 커스텀 실리콘(ASIC) 및 광 트랜시버 도입 확대의 수혜를 입음. AI 데이터 센터가 더 빠른 네트워킹을 요구함에 따라 네트워킹 및 커스텀 칩 업체로서 마벨의 입지는 상당한 상승 여력을 제공함.
파라볼릭(수직 상승) 움직임에도 불구하고 기술주 선호.
기술주는 8주간 37% 상승하고 실적 성장이 강력함에 따라 여전히 선호되는 섹터임. 다만 파라볼릭한 상승세를 추격 매수할 때는 주의가 필요함. 그는 계속해서 기술주 비중 확대를 선호함.
상대 가치 측면에서 매력적인 금융주.
금융 섹터는 S&P 500 대비 저평가되어 있고 연초 대비 하락했으나, 탄탄한 재무제표와 기록적인 M&A, 대규모 IPO가 예정되어 있음. 합리적인 밸류에이션에서 매력적인 실적 성장을 제공함.
Industrials oversold on geopolitical fears.
Industrials have sold off since the Iran conflict began, but should benefit from underlying spending trends. The sector offers good earnings growth at reasonable prices.
유틸리티 섹터는 가치와 배당 수익을 제공함.
유틸리티 섹터는 지난 3개월간 하락했으며 다른 섹터가 급등한 시장에서 가치를 제공함. 방어적인 성향과 함께 양호한 배당 수익 잠재력을 갖춤.
다음
This Bloomberg Markets video, published May 27, 2026, features Mark Haefele, Frank Lee, Darrell Cronk, John Vinh discussing SPY, GLD, MRVL, XLK, XLF, XLI, XLU, MU. 8 trade ideas extracted by AI with direction and confidence scoring.
Speakers: Mark Haefele, Frank Lee, Darrell Cronk, John Vinh · Tickers: SPY, GLD, MRVL, XLK, XLF, XLI, XLU, MU