Software Stocks Will Rebound From the Ashes, Malik Says
발언자
Saira Malik
— 누빈 최고 투자 책임자
사이라 말릭(Saira Malik)은 연준 의장의 잭슨홀 연설을 앞두고 높은 국채 수익률, 구조적 인플레이션, 강한 경제라는 매크로 배경을 논의합니다. 그녀는 엔비디아(NVIDIA)의 실적이 AI 트레이드와 기술 리더십을 지지하며, 소프트웨어 주식이 AI로 인한 우려에서 반등할 수 있다고 주장합니다. 또한 높은 수익률이 채권 수익을 지지한다고 보며, AI 트레이드가 엔비디아보다 더 광범위하다는 증거로 마벨(Marvell) 실적을 주시하고 있습니다.
- 말릭은 연준 의장의 잭슨홀 연설로 큰 시장 움직임은 없을 것으로 예상하며, 금리 인하 가능성은 없다고 봅니다.
- 그녀는 장기 국채 수익률이 강한 성장과 구조적 인플레이션으로 높은 수준이라고 봅니다.
- 엔비디아의 강한 실적과 가이던스 상향은 AI 약세론을 무너뜨리고 기술 리더십을 지지합니다.
- 그녀는 펀더멘털이 안정적이고 강하게 유지되고 있기 때문에 소프트웨어 주식이 AI로 인한 우려에서 반등할 수 있다고 믿습니다.
- 그녀는 매그니피센트 세븐(Magnificent Seven)과 나스닥(Nasdaq)이 AI 실적의 주요 주식 수혜자라고 봅니다.
- 그녀는 좁은 신용 스프레드에도 불구하고 높은 수익률이 여전히 강한 채권 수익을 지지한다고 언급합니다.
- 그녀는 AI 트레이드가 엔비디아를 넘어 확장된다는 증거로 마벨 실적을 주시하고 있습니다.
아이디어
엔비디아 실적, AI 기술 리더십 지지
엔비디아의 강력한 실적과 2028년까지 AI 자본 지출에 대한 발언, 그리고 2027 회계연도 매출 성장률 가이던스를 컨센서스 약 45% 대비 70%로 상향 조정한 것은 AI에 대한 약세론을 무너뜨렸다. 그녀는 하드웨어, 반도체, 소프트웨어 실적이 기술주가 시장을 계속 상승을 주도하게 할 것으로 기대한다.
소프트웨어, AI 우려에도 반등 가능
소프트웨어 기업의 펀더멘털은 AI 혁신에 대한 우려를 반영하지 않았다. 매출 성장률은 상당히 안정적으로 유지되고 있으며, 실적과 마진도 견고하다. 따라서 소프트웨어 주식은 계속해서 반등할 수 있을 것이다.
높은 금리가 채권 수익률을 강세로 유지한다.
신용 스프레드가 타이트하고 어려운 상황이지만, 높은 수익률은 고정 수입이 투자자들에게 여전히 상당히 강한 수익을 제공한다는 것을 의미합니다.
Mag Seven, 나스닥 AI 실적 주도
AI 거래의 주요 주식 수혜자는 매그니피센트 세븐과 나스닥이다. 실적이 거기에 있기 때문이며, 그래서 이들 기업이 시장 상승을 주도해 왔다.
Marvell 실적은 AI 트레이드를 확대할 수 있다.
Marvell의 강한 실적은 AI 트레이드가 단순히 NVIDIA만의 것이 아니라 더 넓다는 신호가 될 것이며, AI가 단일 종목 스토리 이상이라는 주장을 뒷받침할 것이다.
다음
This Bloomberg Markets video, published August 27, 2026, features Saira Malik discussing NVDA, XLK, SMH, IGV, TLT, Mag Seven stocks, QQQ, MRVL. 5 trade ideas extracted by AI with direction and confidence scoring.
Speakers: Saira Malik · Tickers: NVDA, XLK, SMH, IGV, TLT, Mag Seven stocks, QQQ, MRVL