Connor Teskey

인프라는 가장 크고 흥미로운 투자 기회 중 하나로 빠르게 자리 잡고 있다. 투자 기회는 유료 도로와 철도 같은 전통적인 자산을 넘어 데이터 센터, 통신 타워, 태양광, 배터리, 원자력까지 크게 확대되었다. 이러한 확장은 모든 것의 디지털화, 급증하는 글로벌 에너지 수요, 회복탄력성을 위한 공급망 재편이라는 세 가지 지속 가능한 테마에 의해 주도되고 있으며, 이는 5년 전보다 오늘날 더욱 중요해졌고 이번 십 년의 끝과 그 이후까지 이어질 것이다. 정부의 재정 상태는 한계에 다다랐고 대기업들은 자체적인 공급망 인프라를 원하고 있어, 민간 자본만이 충족할 수 있는 막대한 자본 수요가 창출되고 있다. 인프라는 공공 주식과 채권 사이에 위치하며 하방 경직성, 반복적인 현금 창출, 인플레이션 헤지 기능을 갖춘 매력적인 수익 프로필을 제공한다. 기관 투자자들은 수십 년간 대규모로 자금을 배분해 왔으며, 고액 자산가들은 아직 배분 비중은 낮지만 접근성이 점차 확대되고 있어 유사한 채택 경로를 따를 것으로 예상된다. 대체 투자 내에서 인프라는 향후 불균형적으로 높은 배분 비중을 차지할 것으로 전망된다.

Teskey는 중동 전쟁에도 불구하고 데이터센터와 에너지의 펀더멘털이 "그 어느 때보다 좋다"며 Brookfield가 "AI 침투의 순수혜자"라고 말합니다. 시장은 지정학적 공포로 매도되고 있습니다. Brookfield는 정치 행정부와 관계없이 필수적인 실제 자산(인프라, 에너지)을 관리합니다. 하락은 AI 인프라의 장기적 붐에 막대한 익스포저를 가진 매니저에 진입할 기회를 제공합니다. 롱. 실제 자산 수요에 대한 확신도 높은 플레이. 호르무즈 해협의 확대가 자산을 물리적으로 위협할 수 있지만, Teskey는 분산되었다고 주장합니다.

Teskey는 중동 전쟁에도 불구하고 데이터 센터와 에너지의 펀더멘털이 '그 어느 때보다 좋다'고 말하며 Brookfield는 'AI 침투의 순수혜자'라고 말한다. 시장은 지정학적 공포로 매도하고 있다. Brookfield는 정치적 행정부와 관계없이 필수적인 실물 자산(인프라, 에너지)을 관리한다. 조정은 장기적인 AI 인프라 붐에 막대한 노출을 가진 운용사에 진입할 기회를 제공한다. 롱. 실물 자산 수요에 대한 확신도 높은 플레이. 호르무즈 해협의 확대가 자산을 물리적으로 위협할 수 있지만, Teskey는 다각화되었다고 주장한다.

미국/이스라엘의 이란 공격으로 WTI 원유가 약 5% 상승했습니다. 테스키는 에너지 펀더멘털이 강력하다고 강조합니다. 미국 대통령이 유조선에 대한 보험/호위를 약속했지만, 호르무즈 해협의 위험 프리미엄은 현실입니다. 에너지 주식과 원자재는 이 지정학적 확대에 대한 주요 헤지 역할을 합니다. 롱. 지정학적 헤지. 긴장 완화 또는 미국 공급 증가로 시장이 범람함.

미국/이스라엘의 이란 공격으로 WTI 원유가 약 5% 상승했습니다. 테스키는 에너지 펀더멘털이 강력하다고 강조합니다. 미국 대통령이 유조선에 대한 보험/호위를 약속했지만, 호르무즈 해협의 위험 프리미엄은 현실입니다. 에너지 주식과 원자재는 이 지정학적 확대에 대한 주요 헤지 역할을 합니다. 롱. 지정학적 헤지. 긴장 완화 또는 미국 공급 증가로 시장이 범람함.